指數(shù)

2022 年4 月7 周四，截止收盤，上證指數(shù)下跌1.42%，報3236.70 點，深證成指下跌1.65%，創(chuàng)業(yè)板指下跌2.10%，兩市成交額9230 億元，北向資金今日凈賣出6.08 億元。板塊方面，房地產(chǎn)下跌3.69%，基建工程下跌1.06%、普鋼下跌0.63%，水泥逆市上漲0.72%。

點評

美聯(lián)儲昨日公布了3 月貨幣政策會議紀要，會議傳出數(shù)次50 點加息預期和縮表預期，受此影響今日市場出現(xiàn)較大下跌。房地產(chǎn)板塊大跌，主要原因是房企融資渠道仍然受限，且消費者購房意愿沒有明顯變化，房企仍未走出基本面困境，這一波房地產(chǎn)的普漲更多是跟隨政策松動的炒作，關于這一點近期我們已提醒過注意防范退潮風險。水泥板塊逆市上漲，近期多地水泥價格有所上漲，水泥供需不平衡，是水泥價格上漲的主要原因。

根據(jù)統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，2022 年1-2 月份，全國累計水泥產(chǎn)量1.99 億噸，同比下降17.8%，而基建投資增速同比增長8.1%，供給下降以及需求端增加影響水泥價格；此外煤炭價格持續(xù)高位，油價上漲導致原材料運費上升，對水泥生產(chǎn)成本有一定增大。基建作為今年穩(wěn)增長的重要抓手，一季度投資增速符合預期，二季度有望超預期發(fā)力，對于水泥板塊有積極的帶動作用。目前市場外部環(huán)境波動較大，持續(xù)對A 股造成沖擊，建議圍繞穩(wěn)增長相關的新老基建布局。

行業(yè)動態(tài)

4 月7 日，國家發(fā)展改革委印發(fā)《北部灣城市群建設“十四五”實施方案》提出，到2025年，北部灣城市群進一步發(fā)展壯大，常住人口城鎮(zhèn)化率提高5 個百分點以上，一體化發(fā)展水平持續(xù)提升，生態(tài)環(huán)境優(yōu)美、經(jīng)濟充滿活力、生活品質(zhì)優(yōu)良的藍色海灣城市群初步建成?；A設施互聯(lián)互通水平顯著提升，以高速鐵路、普速鐵路、城際鐵路、高等級公路為骨干的綜合交通網(wǎng)絡更加完善，聯(lián)通“三南”的快速運輸通道基本建成，廣西北部灣國際門戶港、海南洋浦區(qū)域國際集裝箱樞紐港集裝箱吞吐量分別達到1000 萬、500萬標準箱，我國南方重要大宗商品儲運基地加快建設。(發(fā)改委網(wǎng)站)公司動態(tài)

明陽智能(601615)：公司預計2022 年1-3 月實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤為130,000.00 萬元到155,000.00 萬元，同比增加408.02%到505.72%。實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤為129,000.00 萬元到154,000.00 萬元，同比增加440.93%到545.76%。(iFinD)

風險提示：政策落地不及預期；原材料價格上漲超預期；疫情反復超預期等。

（文章來源：川財證券）

關鍵詞： 北向資金