證監(jiān)會就重要貨幣市場基金監(jiān)管暫行規(guī)定公開征求意見

1月14日，證監(jiān)會發(fā)布《重要貨幣市場基金監(jiān)管暫行規(guī)定(征求意見稿)》(以下簡稱《暫行規(guī)定》)，向社會公開征求意見，意見反饋截止時間為2022年2月13日。

證監(jiān)會表示，近年來，我國公募基金行業(yè)快速發(fā)展，整體規(guī)模超過25萬億元，投資者數(shù)量突破5億。貨幣市場基金作為現(xiàn)金管理類的普惠金融產(chǎn)品，具有安全性高、流動性好、投資成本低等特點，已成為公募基金的重要品種，積極服務(wù)廣大投資者財富管理。鑒于個別貨幣市場基金規(guī)模較大或投資者數(shù)量較多，為進一步提升基金管理人抗風(fēng)險能力，增強產(chǎn)品韌性，確保投資者投資的安全性和流動性，證監(jiān)會研究起草了《暫行規(guī)定》，對重要貨幣市場基金提出更為嚴(yán)格審慎的監(jiān)管要求。

據(jù)介紹，《暫行規(guī)定》共五章二十條，主要內(nèi)容包括：一是明確重要貨幣市場基金的定義和評估方法，有效識別重要貨幣市場基金；二是明確重要貨幣市場基金的附加監(jiān)管要求，增強抗風(fēng)險能力；三是明確重要貨幣市場基金的風(fēng)險防控和監(jiān)督管理機制。

證監(jiān)會表示，下一步將根據(jù)公開征求意見情況，進一步加以完善并履行相關(guān)程序后發(fā)布實施。

證監(jiān)會去年依法立案調(diào)查中介機構(gòu)違法案件39起

1月14日，證監(jiān)會表示，近年來，立足服務(wù)實體經(jīng)濟發(fā)展和提高上市公司質(zhì)量的監(jiān)管大局，證監(jiān)會堅持“一案雙查”，依法從嚴(yán)從快從重查處證券欺詐、造假背后的中介機構(gòu)不勤勉盡責(zé)等違法行為。

據(jù)介紹，2019年以來，查處中介機構(gòu)違法案件80起，涉及24家會計師事務(wù)所、8家證券公司、7家資產(chǎn)評估機構(gòu)、3家律師事務(wù)所、1家資信評級機構(gòu)，涵蓋股票發(fā)行、年報審計、資產(chǎn)收購、重大資產(chǎn)重組等重點領(lǐng)域。2021年，證監(jiān)會依法立案調(diào)查中介機構(gòu)違法案件39起，較2020年同期增長一倍以上，將2起案件線索移送或通報公安機關(guān)。

證監(jiān)會介紹，從這些案件看，相關(guān)違法行為集中表現(xiàn)為四個方面：

一是風(fēng)險識別與評估程序存在嚴(yán)重缺陷，未針對重大錯報風(fēng)險設(shè)計和實施進一步審計程序。有的會計師事務(wù)所在公司貨幣資金期末余額大、“存貸雙高”明顯、存在舞弊風(fēng)險的情況下，仍未識別貨幣資金重大錯報風(fēng)險。有的會計師事務(wù)所未對公司生產(chǎn)成本大幅波動、原材料頻繁結(jié)轉(zhuǎn)等異常情況保持合理懷疑，未進行有效核查或追加必要的審計程序。

二是鑒證、評估等程序執(zhí)行不充分、不適當(dāng)，核查驗證“走過場”，執(zhí)業(yè)報告“量身定制”。有的會計師事務(wù)所未對函證過程保持有效控制，監(jiān)盤程序執(zhí)行不到位。有的資產(chǎn)評估機構(gòu)按照公司預(yù)先設(shè)定的價值出具評估報告，簽字評估師未實際執(zhí)行評估程序。

三是職業(yè)判斷不合理，形成的專業(yè)意見背離執(zhí)業(yè)基本準(zhǔn)則。有的證券公司作為財務(wù)顧問服務(wù)機構(gòu)，忽視公司項目進展的不確定性，導(dǎo)致收入預(yù)測與實際情況存在重大差異。有的律師事務(wù)所在審查合同效力時，未履行特別注意義務(wù)，未發(fā)現(xiàn)公司無權(quán)處分資產(chǎn)等情況。

四是嚴(yán)重背離職業(yè)操守，配合、協(xié)助公司實施造假行為。有的從業(yè)人員配合公司攔截詢證函，偽造審計證據(jù)。有的會計師事務(wù)所按公司要求提前約定審計意見類型，簽署“抽屜協(xié)議”。上述違法行為反映出一些中介機構(gòu)及從業(yè)人員獨立性、專業(yè)性缺失，質(zhì)量控制體系和管理機制不健全，以及缺乏職業(yè)懷疑精神、喪失職業(yè)底線等突出問題。

“中介機構(gòu)歸位盡責(zé)是提高資本市場信息披露質(zhì)量的重要環(huán)節(jié)，是防范證券欺詐造假行為、保護投資者合法權(quán)益的重要基礎(chǔ)，是深化資本市場改革、促進資本市場高質(zhì)量發(fā)展的必然要求?！弊C監(jiān)會指出，下一步將堅決貫徹中辦、國辦印發(fā)的《關(guān)于依法從嚴(yán)打擊證券違法活動的意見》，按照“零容忍”的工作方針，強化日常監(jiān)管、監(jiān)督檢查和稽查執(zhí)法的有效聯(lián)動，堅持“一案雙查”，用足用好新《證券法》賦權(quán)，依法嚴(yán)肅追究中介機構(gòu)及從業(yè)人員違法責(zé)任，切實提高違法成本，有力督促其發(fā)揮資本市場“看門人”作用，有效構(gòu)建以信息披露為核心的市場運行體系。

中國證監(jiān)會啟動貨銀對付改革有利于進一步吸引境外資金進入中國市場

1月14日，中國證監(jiān)會正式啟動貨銀對付(以下簡稱“DVP”)改革，就擬修訂的《證券登記結(jié)算管理辦法》向市場公開征求意見。中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司同步就《結(jié)算規(guī)則》《結(jié)算備付金管理辦法》征求意見。

證監(jiān)會表示，DVP是國際市場普遍采用的基礎(chǔ)制度，用于保障證券交易達成后錢券足額交收。我國證券法明確規(guī)定，證券登記結(jié)算機構(gòu)為證券交易提供凈額結(jié)算服務(wù)時，應(yīng)當(dāng)要求結(jié)算參與人按照DVP原則，足額交付證券和資金，并提供交收擔(dān)保。目前，我國證券市場通過第三方存管、交易前驗資驗券等制度保證涉及個人投資者的經(jīng)紀(jì)和融資融券業(yè)務(wù)已符合DVP制度，僅涉及機構(gòu)投資者的自營和托管業(yè)務(wù)在結(jié)算制度上尚不完善。這次改革貫徹落實證券法，借鑒國際最佳實踐，對自營和托管業(yè)務(wù)建立證券交收與資金交收之間的關(guān)聯(lián)，明確違約處置安排。

證監(jiān)會指出，本次改革保持投資者現(xiàn)有交易結(jié)算制度和習(xí)慣基本不變，對廣大個人投資者沒有影響。改革有利于從制度上增強結(jié)算體系安全性，進一步吸引境外資金進入中國市場。改革同步降低結(jié)算參與人的結(jié)算備付金最低繳納比例，有利于減少全市場資金占用，提高資金使用效率。

另外，此次降低結(jié)算備付金不涉及QFII和RQFII，其仍按原方法收取結(jié)算備付金。

（文章來源：證券日報之聲）