房地產(chǎn)并購融資總額突破1200億

截至3月9日，今年以來房地產(chǎn)并購融資總金額已達(dá)1247.5億元，其中包括房企發(fā)行或擬發(fā)行并購債融資47.5億元，銀行提供并購貸款融資額度920億元，以及金融機(jī)構(gòu)已發(fā)行或擬發(fā)行的房地產(chǎn)并購主題債券金額280億元。

房地產(chǎn)行業(yè)并購市場出現(xiàn)新動(dòng)向，并購貸向民營房企發(fā)放。3月3日，招商銀行分別與碧桂園、美的置業(yè)簽署150億元、60億元并購融資戰(zhàn)略合作協(xié)議。業(yè)內(nèi)有聲音稱，這是釋放了新利好。

根據(jù)中研普華研究院《2022-2027年房地產(chǎn)金融行業(yè)市場深度分析及發(fā)展規(guī)劃咨詢綜合研究報(bào)告》顯示：

開年以來，據(jù)中指研究院統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，房地產(chǎn)行業(yè)獲得并購類融資額度已達(dá)近千億元，其中，房企發(fā)行并購債融資38.2億元，計(jì)劃發(fā)行15億元;銀行提供并購貸款融資額度770億元、發(fā)行并購債50億元，計(jì)劃發(fā)行100億元。

國企央企大舉收并購房地產(chǎn)企業(yè)

今年以來，市場上有關(guān)房企收并購的案例層出不窮，在這群“接盤俠”中，國企、央企扛起了大旗。這背后離不開相關(guān)政策的指引。

為化解房地產(chǎn)行業(yè)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，1月6日，承債式并購貸款政策落地，針對出險(xiǎn)企業(yè)項(xiàng)目的承債式收購，相關(guān)并購貸款不再計(jì)入“三條紅線”相關(guān)指標(biāo)。

1月11日，央行要求包括保利、華僑城、招商蛇口、華潤等在內(nèi)的9家國企通過收并購項(xiàng)目的方式，為中梁、融創(chuàng)、奧園、陽光城、中南建設(shè)等11家房企提供流動(dòng)性支持。在政策支持下，國企、央企憑借自身實(shí)力在收并購市場掌握了更多的主動(dòng)權(quán)。

在這樣的背景下，多家房企先后試水發(fā)行并購相關(guān)票據(jù)，如招商蛇口、建發(fā)集團(tuán)、大悅城、五礦地產(chǎn)等均發(fā)布了相應(yīng)的并購貸融資計(jì)劃。

待售貨架上琳瑯滿目，從國企、央企的選擇不難看出，優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目獲得了收購方的青睞。據(jù)樂居財(cái)經(jīng)不完全統(tǒng)計(jì)，今年以來，國企、央企對民營房企項(xiàng)目的收并購接近10起，總交易金額超80億元。

民營房地產(chǎn)企業(yè)加入并購融資陣營

自從招商蛇口獲得第一筆并購貸融資以來，房地產(chǎn)并購融資計(jì)劃紛至沓來。

從發(fā)行主體來看，國企、央企占絕對比重，如招商蛇口、建發(fā)集團(tuán)、華潤置地、華潤萬象生活、大悅城、五礦地產(chǎn)等都有發(fā)布相應(yīng)的并購貸融資計(jì)劃。新的變化體現(xiàn)在碧桂園、美的置業(yè)這兩家民營房企加入了，其于3月3日獲得合計(jì)210億元的并購類融資額度。

根據(jù)合作協(xié)議，招商銀行將授予碧桂園150億元并購融資額度，專用于碧桂園的地產(chǎn)并購業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)品種包括但不限于并購貸款、并購基金、資產(chǎn)證券化、以及基于并購相關(guān)業(yè)務(wù)需求所衍生的創(chuàng)新類融資產(chǎn)品。

不過，據(jù)記者觀察，目前在房地產(chǎn)主業(yè)上，碧桂園近期暫沒有公開可查的收并購案發(fā)生，但其旗下的碧桂園服務(wù)近幾個(gè)月來收并購動(dòng)作頻頻。

同日，招商銀行也授予美的置業(yè)地產(chǎn)并購專項(xiàng)融資額度60億元，專用于業(yè)務(wù)并購，業(yè)務(wù)品種包括但不限于并購貸款、并購基金、資產(chǎn)證券化以及基于并購相關(guān)業(yè)務(wù)需求創(chuàng)新的各類融資產(chǎn)品，并提供高效便捷的“綠色通道一站式”服務(wù)。

此外，美的置業(yè)與招商銀行還就個(gè)人住房按揭貸款業(yè)務(wù)加強(qiáng)合作。根據(jù)《按揭戰(zhàn)略合作協(xié)議》，招商銀行將授予美的置業(yè)個(gè)人住房按揭貸款專項(xiàng)額度60億元。這意味著，美的置業(yè)獲得招商銀行“并購融資+按揭專項(xiàng)額度”總計(jì)為120億元。

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關(guān)鍵詞： 招商銀行 融資額度 房地產(chǎn)行業(yè)