9月28日，國內(nèi)碳酸鋰巨頭志存鋰業(yè)集團“檢修”的消息在業(yè)界傳開，不少業(yè)界人士將此視之為行業(yè)“減產(chǎn)保價”信號。

【資料圖】

根據(jù)志存鋰業(yè)通知，為提高公司生產(chǎn)設備運行穩(wěn)定性，進一步提升生產(chǎn)效率，保障穩(wěn)定高效生產(chǎn)。集團公司決定在2023年9月29日-10月25日期間對部分基地設備進行檢修，預計本次檢修行為會造成公司10月份碳酸鋰減產(chǎn)3000噸左右，請做好相應的備貨工作。

停產(chǎn)檢修的背后，是碳酸鋰市場的低迷。證券時報·e公司記者從多位業(yè)界人士獲悉，近期，國內(nèi)的碳酸鋰價格跌跌不休，期貨市場跌破15萬元/噸，且普遍對后市不樂觀。

沒有特別減產(chǎn)計劃

9月28日，志存鋰業(yè)相關人士對證券時報·e公司記者稱，目前，集團沒有特別的減產(chǎn)計劃。這一次的檢修，也是按照慣例，各個子公司每年都會進行一次檢修。為了不影響整體供應，會輪留進行檢修，從而保持產(chǎn)量的相對穩(wěn)定。

對于資本市場來說，談到碳酸鋰、鋰王，可能很多投資者的第一時間反應是贛鋒鋰業(yè)、天齊鋰業(yè)，對志存鋰業(yè)甚至會覺得陌生。其實，贛鋒鋰業(yè)和天齊鋰業(yè)之所以被稱為“鋰王”，更多從前端鋰礦資源的儲量角度。若從后端的碳酸鋰產(chǎn)能來說，志存鋰業(yè)是名副其實的行業(yè)龍頭。

據(jù)悉，志存鋰業(yè)成立于2021年，坐落于亞洲鋰都—江西省宜春市，由整合南氏實業(yè)投資集團有限公司原下屬的鋰電板塊業(yè)務而來，包括江西金輝鋰業(yè)有限公司及原南氏鋰業(yè)的鋰鹽項目。

官網(wǎng)顯示，目前，志存鋰業(yè)旗下?lián)碛卸嗉易庸?，現(xiàn)已發(fā)展為宜春、新疆、湖南和贛州四大基地。2022年志存鋰業(yè)電池級碳酸鋰產(chǎn)量全國第一。隨著宜春、贛州基地擴產(chǎn)，新疆、湖南基地投產(chǎn)，2023年計劃產(chǎn)量20萬噸，2025年產(chǎn)能規(guī)模預計突破50萬噸。

另據(jù)公開資料，2021年，志存鋰業(yè)鋰鹽產(chǎn)量突破4萬噸，電池級碳酸鋰出貨量全國第一；2022年出貨量達6萬噸，市場份額進一步擴大。2022年12月26日，隨著湖南宜章志存新材料年產(chǎn)2萬噸碳酸鋰項目點火投產(chǎn)，志存鋰業(yè)集團碳酸鋰總產(chǎn)能達到9萬噸/年。

6萬噸出貨量意味著什么？根據(jù)美國地質(zhì)勘探局2023年1月發(fā)布的最新數(shù)據(jù)顯示，2022年全球鋰資源供給總量為13萬噸金屬鋰當量，折合碳酸鋰當量約69萬噸。也就是說，志存鋰業(yè)的出貨量，占全球比例的8.69%。

對于志存鋰業(yè)的檢修，業(yè)界人士也有不同的看法。宜春一位碳酸鋰企業(yè)對證券時報·e公司記者稱，按照15萬元/噸的價格，意味著自家沒礦的碳酸鋰提鋰企業(yè)，幾乎全部虧損。志存鋰業(yè)雖然自家有礦，但自供比例不高，需要外購，因此也同樣面臨成本壓力。所以，此次志存鋰業(yè)的的檢修，也被行業(yè)解讀為調(diào)整碳酸鋰的供給的保價行為。

普遍預計鋰價還將跌

“從目前的情況來看，碳酸鋰的價格可能還會有一個下跌的過程。期貨市場已經(jīng)跌破了15萬元，這有風向標的作用?！睂τ诤笫械膬r格，志存鋰業(yè)相關人士對記者稱，目前，碳酸鋰市場的供需關系，出現(xiàn)了階段性過剩，行業(yè)會在下跌過程中尋找平衡。但總體來說，未來新能源的發(fā)展方向不會變，這一點還是要積極看待。

期貨市場顯示，9月28日，碳酸鋰期貨主力合約Lc2401收盤于15萬元/噸，盤中最低下探14.78萬元/噸。9月27日，Lc2401盤中最低跌至14.5萬元/噸，報收14.845萬元/噸，首次跌破15萬元/噸關口。

現(xiàn)貨市場方面，在宜春從事碳酸鋰貿(mào)易的經(jīng)銷商對e公司記者稱，客戶都是買漲不買跌的心態(tài)，整個9月份，我們公司出貨量也就10噸，這還是為了公司的活動經(jīng)費、運營，被迫拋售。

“預計10月碳酸鋰市場價格偏弱震蕩”對于碳酸鋰價格走勢，百川盈孚分析師對e公司記者稱。

從供應上來看，由于近期碳酸鋰價格持續(xù)走跌，疊加考慮成本、庫存等因素，鋰鹽廠多有停產(chǎn)或減產(chǎn)情況；疊加隨著天氣轉(zhuǎn)涼，青海地區(qū)或有一定減產(chǎn)情況，預計碳酸鋰10月產(chǎn)量或有下滑。但考慮碳酸鋰庫存高位，仍可滿足目前市場需求。成本端來看，鋰礦定價或有改變，存一定降價預期，成本面支撐或有減弱。

從需求端來看，下月電池廠或以去庫為主，材料端買漲不買跌心態(tài)持續(xù)，目前均無批量采購原料計劃，多實行現(xiàn)買現(xiàn)采，維持生產(chǎn)，且對碳酸鋰壓價情緒持續(xù)，需求疲軟。市場缺乏利好消息提振，悲觀情緒主導，預計下月工業(yè)級碳酸鋰市場價格在15萬元-17萬元/噸左右，電池級碳酸鋰市場價格在16萬元-18萬元/噸左右。

“目前，碳酸鋰市場的行情確實不好，但是想要回到2019年的4-5萬元價格，也不可能，畢竟各項成本都在上漲”。宜春一家萬噸級碳酸鋰企業(yè)對e公司稱，目前，公司也是隨行就市，產(chǎn)量方面肯定會比去年有所下降，現(xiàn)在雖然還在運轉(zhuǎn)，但開工率有所下降。

大客戶需求量波動相對較小

作為國內(nèi)碳酸鋰巨頭，志存鋰業(yè)與國內(nèi)多家上市公司存在著合作。官網(wǎng)顯示，該公司的合作伙伴，涉及到寧德時代、比亞迪、峰巢能源、天賜材料、華友鈷業(yè)、龍蟠科技、湖南裕能、容百科技、萬潤新能、振華新材、長遠鋰科、當升科技等。

在上述合作伙伴中，志存鋰業(yè)與全球動力電池龍頭寧德時代的關系較為特殊。早在2021年9月時，南氏家族便與寧德時代相互綁定，一度持有志存鋰業(yè)23.162%股權，為志存鋰業(yè)的第二大股東，還在2022年與志存鋰業(yè)共同成立了奉新時代志存新能源材料有限公司，主營碳酸鋰、鋰電正極材料生產(chǎn)及銷售。

不過，在今年3月7日，寧德時代卻退出志存鋰業(yè)的股東行列，公司新增股東為青島星通啟悅私募股權投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）、寧波梅山保稅港區(qū)晨道投資合伙企業(yè)（有限合伙）（下稱“晨道投資”），后者持股23.162%，與寧德時代退出前持股比例一致。

企查查顯示，晨道投資的執(zhí)行事務合伙人，為寧波梅山保稅港區(qū)晨道投資合伙企業(yè)（有限合伙），實際控制人為關朝余。2016年1月至2017年4月，關朝余在寧德時代的資材部任經(jīng)理。同時，持有晨道投資15.87%股份的寧波梅山保稅港區(qū)問鼎投資有限公司，是寧德時代全資子公司。

志存鋰業(yè)的檢修減產(chǎn)，下游企業(yè)的經(jīng)營不禁讓人感到擔憂。對此，志存方面稱，公司的客戶以行業(yè)龍頭為主，雖然現(xiàn)在碳酸鋰的價格波動大，但是他們的需求量波動相對較小。此次檢修對產(chǎn)量沒有什么大的影響，公司會根據(jù)客戶總得需求來排單。

曾天價拿礦后“悔拍”

半年前，志存鋰業(yè)子公司的“天價鋰礦”拍賣事件，曾引起業(yè)界的廣泛關注。

今年2月20日，新疆若羌縣瓦石峽南鋰礦勘查區(qū)塊探礦權，在新疆公共資源交易網(wǎng)公開掛牌，最終由新疆志特新材料有限公司以60.88億元的價格獲得，而該探礦權的掛牌起始價僅為1580.9萬元，溢價近400倍。

企查查顯示，新疆志特新材料有限公司的股權結構為：若羌志存新材料有限公司持股49％，新疆特變電工樓蘭新能源有限公司持股35％，若羌縣德恒國有資產(chǎn)投資集團有限公司持股16％。

穿透股權，若羌志存新材料有限公司大股東為志存鋰業(yè)集團。志存鋰業(yè)集團注冊資金為8302.72萬元，股東包括南東東、南天、江西偉天鼎卓管理有限公司、萬潤新能等。

按照此前的競拍規(guī)則，成交結果公示期間無異議的，競得人在公示結束后10個工作日內(nèi)應與自然資源部簽訂《探礦權出讓合同》。

不過，新疆維吾爾自治區(qū)自然資源廳4月23日公告顯示，新疆志特新材料有限公司因自身原因，未按出讓公告約定簽訂《探礦權出讓合同》。

同時根據(jù)《礦業(yè)權出讓交易規(guī)則》和出讓公告約定，按照國家發(fā)展改革委等24個部門《印發(fā)〈關于對公共資源交易領域嚴重失信主體開展聯(lián)合懲戒的備忘錄〉的通知》（發(fā)改法規(guī)〔2018〕457號）規(guī)定，取消新疆志特新材料有限公司競得資格，并對該公司實施聯(lián)合懲戒，3年內(nèi)禁止該公司參與全國礦業(yè)權出讓交易活動。

（文章來源：證券時報網(wǎng)）

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